U.S. సెక్యూరిటీస్ అండ్ ఎక్స్ఛేంజ్ కమీషన్ వాటాకు $ 5 కంటే తక్కువగా ఒక పెన్నీ స్టాక్ను ఒక వ్యాపారంగా నిర్వచిస్తుంది. మరింత నిర్దిష్టమైన పరంగా, ఇది ఈ తక్కువ ధరలో ప్రారంభంలో అందించబడిన సెక్యూరిటీలను సూచిస్తుంది. పెన్నీ స్టాక్ మార్కెట్లో ఒక కంపెనీని జాబితా చేయాలంటే, వ్యాపారాన్ని మొట్టమొదటిగా సంప్రదించవలసిన సేవను ఎంచుకోవాలి. అర్హత అవసరాలు సేవ ద్వారా మారుతూ ఉంటాయి. కంపెనీ అప్పుడు ఒక మార్కెట్ maker యొక్క సేవలు నిమగ్నమై ఉండాలి.
జాబితా ఎక్కడ
OTCBB గా పిలువబడే ఓవర్-ది-కౌంటర్ బులెటిన్ బోర్డు, ఫైనాన్షియల్ ఇండస్ట్రీ రెగ్యులేటరీ అథారిటీ, లేదా FINRA నిర్వహించిన ఒక ఎలక్ట్రానిక్ కొటేషన్ సర్వీస్ను సూచిస్తుంది. ఈ సేవను కలిగి ఉన్న కంపెనీని జాబితా చేయడానికి, FINRA కు పెన్నీ స్టాక్స్ కోసం SEC నిబంధనలకు అనుగుణంగా అవసరం. OTC లింక్, ఓటిసి మార్కెట్స్ గ్రూప్ ఇంక్. ద్వారా ప్రత్యామ్నాయ సేవ, ఓటిసి లింక్, సమిష్టిగా, పెన్నీ స్టాక్ మార్కెట్లో సెక్యూరిటీల ట్రేడింగ్ "పింక్ షీట్లు" జాబితాలో పేర్కొనబడుతున్నాయి.
మార్కెట్ మేకర్స్
పెన్నీ స్టాక్ మార్కెట్లో ఒక చిన్న వ్యాపారాన్ని జాబితా చేయడంలో మీరు ఎంచుకున్న ఏ దిశగా సంబంధం లేకుండా, ఒక సాధారణత వర్తించబడుతుంది: OTC మార్కెట్స్లో ఒక సంస్థ యొక్క స్టాక్ను జాబితా చేయడానికి, మార్కెట్ తయారీదారుగా తెలిసిన ఒక బ్రోకర్-డీలర్ భద్రతకు మాత్రమే స్పాన్సర్ చేయాలి, మేకర్స్ పెన్నీ స్టాక్ మార్కెట్లో కంపెనీలను జాబితా చేయవచ్చు. వ్యాపార యజమానులు కాదు. మార్కెట్ తయారీదారు OTC సేవతో ఫారం 211 ను దాఖలు చేయాలి. అన్ని బ్రోకర్లు పెన్నీ స్టాక్స్ స్పాన్సర్ కాదు. OTC సేవలు కొందరికి పరిచయ సమాచారాన్ని అందిస్తాయి.
ఫారం 211
ఫారం 211 ను పూర్తి చేయడానికి, మార్కెట్ తయారీదారు ప్రాథమిక గుర్తింపు సమాచారాన్ని పొందవలసి ఉంటుంది. ఇందులో కంపెనీ పేరు, చిరునామా, భద్రత యొక్క స్థాపన మరియు సమాన విలువలు ఉన్నాయి. SEC కు రిపోర్టు చేయవలసిన కంపెనీలకు ఫారమ్ 211 తో పాటు పత్రాలు, ప్రాధమిక సమర్పణ యొక్క ఇటీవలి ప్రాస్పెక్టస్ లేదా కరపత్రం మరియు ఇటీవలి వార్షిక నివేదిక యొక్క కాపీని కలిగి ఉంటాయి. వ్యాపార సంస్థలు, దాని ఉత్పత్తులు లేదా సేవలు మరియు కంపెనీ అధికారుల పేర్లు ఈ రూపంలో అందిస్తున్నాయి.
OTCBB అవసరాలు
FINRA ప్రకారం, OTCBB ఒక సంస్థకు కనీస వేలం ధరలు మరియు ఆర్థిక అవసరాలు వంటి సేవతో జాబితా చేయబడటానికి నిర్దిష్ట అవసరాలు నిర్వహించలేదు. ఏదేమైనా, ఏజెన్సీ అర్హత అవసరాలు కలిగి ఉంది. వీటిలో కనీసం ఒక మార్కెట్ తయారీదారు స్టాక్ను స్పాన్సర్ చేస్తూ, ఫారం 211 దాఖలు చేసి SEC తో నమోదు చేస్తారు.
OTC మార్కెట్
SEC కు సమాచారం అందించడానికి పింక్ షీట్లలో జాబితా చేయబడిన అన్ని పెన్నీ స్టాక్లు అవసరం లేదు. అందువల్ల, మీ కంపెనీ స్టాక్ పెద్ద ఎక్స్ఛేంజ్లలోని స్టాక్స్ను నియంత్రించే స్టాక్ ట్రేడింగ్ యొక్క అదే ఫెడరల్ నిబంధనలకు లోబడి ఉండదు. ఉదాహరణకు, OTC పింక్ ప్రజలకు సెక్యూరిటీలను మొదటిసారి అందిస్తున్నప్పుడు ఆర్ధిక సమాచారాన్ని వెల్లడి చేయటానికి కంపెనీలకు సమాఖ్య మార్గదర్శకాలను అనుసరిస్తుంది. అయినప్పటికీ, OTC మార్కెట్ సేవ ప్రస్తుత సమాచారాన్ని ఉంచడానికి అవసరం లేదు.
పెన్నీ స్టాక్స్ ప్రోత్సహించడం
విద్యావంతులైన పెట్టుబడిదారులు పెన్నీ స్టాక్స్ చెల్లించిన ప్రమోషన్లను విశ్వసించకపోవచ్చు, ఎందుకంటే కొన్ని కంపెనీలు ప్రశ్నార్థకం విలువ యొక్క పెన్నీ స్టాక్లను ప్రోత్సహించే వ్యక్తులను నియమించుకుంటాయి. మీ కంపెనీ పెట్టుబడిదారులను ఆకర్షించడానికి ఒక ప్రచార ప్రచారం చేస్తే, సంభావ్య పెట్టుబడిదారులు ఆర్థిక రికార్డులలో పారదర్శకత అవసరమవుతుంది. ఫెడరల్ ట్రేడ్ కమీషన్ మార్గదర్శకాల ప్రకారం, ఒక వ్యక్తి లేదా సంస్థ స్టాక్ను ప్రోత్సహించటానికి చెల్లించబడుతున్నాయి, ఈ సమాచారం ప్రచారంలో భాగంగా ఈ సమాచారాన్ని బహిర్గతం చేయాలి.
