పన్ను మినహాయింపు ఎలా పనిచేస్తుంది?

మతపరమైన, విద్యా మరియు స్వచ్ఛంద సంస్థల వంటి లాభదాయకమైన సేవలను అందించే లాభాపేక్షలేని సంస్థలు అంతర్గత రెవెన్యూ కోడ్ యొక్క సెక్షన్ 501 (c) ప్రకారం పన్ను మినహాయింపు స్థాయికి అర్హత పొందవచ్చు. పన్ను మినహాయింపు సంస్థలు ఆదాయం పన్నులను చెల్లించడం కంటే వారి స్వచ్ఛంద కార్యక్రమంలో వారి నిధుల ప్రయత్నాలను ద్వారా ఉత్పత్తి చేసే ఆదాయాన్ని ప్రసారం చేయడానికి అనుమతిస్తుంది. అయితే, సంస్థలు తమ పన్ను మినహాయింపు స్థాయిని పొందటానికి మరియు నిర్వహించడానికి నిర్దిష్ట అర్హతలు మరియు వార్షిక పన్ను నివేదికలను పూర్తి చేయాలి.

క్వాలిఫైయింగ్ ఆర్గనైజేషన్స్

అంతర్గత రెవెన్యూ కోడ్ సెక్షన్ 501 (సి) (3) క్రింద పన్ను మినహాయింపు కోసం చారిబుల్ గ్రూపులు అర్హత పొందుతాయి. ఈ సమూహాలు తప్పనిసరిగా నిర్వహించబడతాయి మరియు నిర్వహిస్తాయి, ఇవి స్వచ్ఛంద, మత, విద్య, శాస్త్రీయ లేదా సాహిత్య, లేదా ఔత్సాహిక అథ్లెటిక్స్ను ప్రోత్సహిస్తాయి లేదా ప్రజా భద్రతా అవగాహనను సృష్టించేందుకు ఉద్దేశించినవి. వారి కారణాలు పేద మరియు బలహీనంగా పనిచేయడం, పక్షపాతం మరియు వివక్షను తొలగించడం మరియు జంతువులకు క్రూరత్వాన్ని నివారించడం వంటివి ఉంటాయి. సెక్షన్ 501 (సి) క్రింద అర్హత పొందిన ఇతర సమూహాలు రాష్ట్ర-చార్టడ్డ్ రుణ సంఘాలు, లాభాపేక్షలేని ఆరోగ్య భీమా జారీదారులు మరియు ఉపాధ్యాయుల పదవీ విరమణ ఫండ్ సంఘాలు. రాజకీయ కారణాల కోసం ప్రోత్సహించే లేదా లాబీ చేసే గుంపులు సెక్షన్ 501 (సి) క్రింద లాభాపేక్షలేని స్థితికి అర్హత లేదు.

దరఖాస్తు ప్రక్రియ

విభాగం 501 (సి) (3) కింద పన్ను మినహాయింపు కోసం గుంపులు దాఖలు తప్పక IRS ఫారం 1023 లేదా ఫారం 1023-EZ, మినహాయింపు గుర్తింపు కోసం దరఖాస్తు పూర్తి చేయాలి. ఈ బృందం యొక్క సంప్రదింపు సమాచారం, సంస్థాగత నిర్మాణం, ప్రత్యేక కార్యకలాపాలు మరియు ఆర్ధిక సమాచారం, దాని బోర్డు సభ్యులకు మరియు ఉద్యోగులకు ఎలాంటి నష్టపరిహారంతో సహా ప్రశ్నలు ఉంటాయి. సమూహం కూడా ఒక ఆర్గనైజింగ్ డాక్యుమెంట్ను జతచేయాల్సి ఉంటుంది, ఇది సమూహం ప్రత్యేకంగా సెక్షన్ 501 (సి) (3) లో పేర్కొన్న ప్రయోజనం కోసం ఏర్పడిందని మరియు సమూహం కరిగినట్లయితే, దాని ఆస్తులు మరో 501 (c) 3) సంస్థ లేదా ప్రభుత్వ ఏజెన్సీ.

దాఖలు పన్ను రిటర్న్స్

పన్ను మినహాయింపు స్థాయికి గుజరాత్ అర్హత పొందడం వలన పన్ను రాబడులు దాఖలు చేయకుండా ఇది మినహాయించదు. సంస్థ ఫారం 990 యొక్క ఒక సంస్కరణను దరఖాస్తు చేయాలి, ఆదాయపన్ను నుండి మినహాయింపు సంస్థ తిరిగి పొందాలి. స్థూల రశీదుల్లో $ 50,000 కంటే తక్కువగా తీసుకురాగల గుంపులు ఒక ఫారం 990-N ని దాఖలు చేయవచ్చు, దీనిని "ఇ-పోస్ట్కార్డ్" అని కూడా పిలుస్తారు. స్థూల రసీదులతో ఆర్జనలు $ 200,000 కంటే తక్కువగా లేదా మొత్తం ఆస్తులు $ 500,000 కంటే తక్కువగా ఉండాలి, ఇది ఫారం 990 లేదా 990-EZ ను దాఖలు చేయాలి. $ 200,000 లేదా $ 500,000 లకు పైగా స్థూల రసీదులను కలిగి ఉన్న ఛారిటీలు 990 ఫారమ్ను ఫైల్ చేయాలి. ప్రైవేట్ ఫౌండేషన్లు తప్పక ఫారం 990-PF ను దాఖలు చేయాలి.

మినహాయింపు ఉండటం

పన్ను మినహాయింపు సమూహాలు వారి పన్ను-మినహాయింపు స్థితిని IRS తో లేదా తీవ్రమైన జరిమానాలు చెల్లించే ప్రమాదంతో నిర్వహించాలి. ఒక లాభాపేక్ష లేని ఫోర్ట్ 990 యొక్క మూడు వెర్షన్ల తరపున ఫైల్ను దాఖలు చేయకపోతే, అది స్వయంచాలకంగా మూడో సంవత్సరం దాఖలు చేసిన తేదీన దాని పన్ను-మినహాయింపు స్థితిని కోల్పోతుంది. అలాగే, సమూహం యొక్క నిర్వాహకులు తమ ఫామ్ 990 రిటర్న్స్పై తప్పుడు సమాచారంతో విరాళాలను స్వీకరించారని లేదా తప్పుడు సమాచారాన్ని సమర్పించినట్లు IRS గుర్తిస్తే, సమూహం దాని పన్ను మినహాయింపు స్థాయిని కోల్పోతుంది.